振兴东北老工业基地的金融支持

出版时间：2012-11  出版社：经济科学出版社  作者：杜莉  页数：203  字数：250000  

内容概要

　　杜莉
等所著的《振兴东北老工业基地的金融支持》成果的应用立足于推进银行不良资产的化解和金融体制改革的深化。本选题研究成果的应用有利于推进国有企业改制和解决资金瓶颈问题。本选题研究成果的广泛应用对东北老工业基地振兴战略的实施具有重要的现实意义。

书籍目录

绪论
第一章 振兴东北老工业基地的金融支持理论
第一节 振兴东北老工业基地与强化金融支持力度的必要性
一、振兴东北老工业基地的重要意义
二、强化金融支持力度的必要性
第二节 区域经济发展相关理论
一、贫困恶性循环理论
二、增长极理论
三、循环累积因果理论
四、不平衡发展理论
五、梯度推移理论
六、中心-外围理论
七、点轴开发理论
第三节 西方金融发展相关理论
一、金融结构理论
二、金融深化理论
三、金融约束理论
四、金融中介理论
五、行为金融理论
第四节 国内金融相关理论
一、区域金融理论
二、金融可持续发展理论
三、金融生态理论
第五节 其他相关理论
一、产业经济学的理论支持——SCP框架
二、规制经济学的理论支持——政府规制
三、制度经济学的理论支持——制度创新
第二章 金融发展与区域经济增长的关系
第一节 金融与区域经济增长关系的实证研究回顾
一、宏观层面的研究
二、中观层面的研究
三、微观层面的研究
四、结论与趋势
第二节 区域经济发展对金融发展的影响
一、经济发展对金融发展的决定作用：需求跟进型金融发展
二、区域经济发展与金融产业的形成
三、区域经济与金融产业规模及运行状况
第三节 金融发展对区域经济发展的支持作用
一、金融引导区域经济的发展：供给导向型金融发展模式
二、金融作用于区域经济发展的计量模型分析
三、金融发展对区域经济增长要素的影响：总量分析
四、金融发展与区域产业发展：结构分析
五、金融发展与微观经济
六、金融政策与区域经济发展
第四节 金融资源错配及其对区域经济的消极影响
一、金融资源错配对区域内部经济的消极影响
二、金融资源错配对区域之间经济的消极影响
第三章 金融发展作用于经济增长的机理与东北老工业
基地的运用
第一节 资金形成机制与东北老工业基地的选择
一、资金形成机制的内涵
二、资金形成机制模型分析
三、东北老工业基地：构建高效率的资金形成机制
第二节 投资导向机制与东北老工业基地的选择
一、投资导向机制的内涵
二、投资导向机制的模型分析
三、东北老工业基地：构建顺畅的投资导向机制
第三节 信用扩张机制与东北老工业基地的选择
一、信用扩张机制的模型分析
二、东北老工业基地：信用扩张机制的运行
第四节 风险防范机制与东北老工业基地的选择
一、风险防范机制的内涵
二、风险防范机制的模型分析
三、东北老工业基地：金融风险防范机制的建立与运行
第五节 金融发展与经济增长的作用机理与启示
一、金融发展理论的最新发展
二、Greenwood-Jovanovic模型分析
三、Greenwood-Jovanovic模型的启示
第四章 振兴东北老工业基地金融支持的国内外经验借鉴
第一节 国外发达国家区域经济振兴的经验借鉴
一、美国西部大开发
二、法国东北部振兴
三、日本北海道经济开发
四、意大利南部开发
五、德国老工业基地改造的经验借鉴
第二节 我国区域经济振兴中的金融支持
一、深圳的崛起
二、我国西部大开发
第三节 经验与启示
一、国内外利用金融支持振兴区域经济的经验总结
二、启示与借鉴
第五章 东北老工业基地金融发展现状与实证分析
第一节 东北老工业基地的金融市场
一、东北老工业基地的信贷市场
二、东北老工业基地的证券市场
三、东北老工业基地的票据市场
四、东北老工业基地的期货市场
五、东北老工业基地的保险市场
六、东北老工业基地的产权交易市场
第二节 东北老工业基地金融机构和金融相关指标
一、地区金融深化程度
二、金融机构的基本现状
三、金融从业人员的配置状况
第三节 东北老工业基地经济发展的金融约束
一、计量模型
二、变量选择和数据来源
三、单位根检验
四、协整检验
五、格兰杰因果检验
六、实证分析的基本结论
第六章 振兴东北老工业基地的金融支持模式和实施框架
第一节 金融支持中的政府引导
一、金融政策倾斜
二、解决国有商业银行的高额不良资产
三、改革投融资体制，建立对政府投融资行为的市场化约束机制
四、发挥政府的引导作用，有效整合区域金融资源
第二节 金融业的全方位支持策略
一、以商业银行信贷结构调整促进产业结构的调整
二、以国有商业银行为主力推动消费信贷发展
三、打破所有制限制，大力扶持中小企业、民营企业发展
四、加快金融创新，提升金融机构经营管理和服务水平
五、加强金融合作，提升经济金融互动发展能力
第三节 企业自身的积极参与合作
一、金融支持需要企业的合作和积极参与
二、企业参与金融支持的路径
第七章 以良好的金融生态为东北老工业基地振兴提供金融支持
第一节 东北老工业基地金融生态现状的考评
一、东北老工业基地金融生态考核体系的指标选择
二、东北老工业基地金融生态主体行为考评指标体系
三、东北老工业基地金融生态环境考评指标体系
第二节 东北老工业基地金融生态评价
一、金融生态主体行为评价
二、金融生态环境作用评价
第三节 优化东北老工业基地金融生态的路径选择
一、完善金融生态主体
二、调整经济结构，提高东北老工业基地经济竞争力
三、充分发挥政府的作用
四、改善信用环境，建立完善的社会信用体系
五、规范中介服务，加快发展中介服务体系
六、加强法制环境建设
参考文献
后记

章节摘录

　　四、金融中介理论　　金融中介是市场经济中储蓄投资转化过程的基础性的制度安排，其存在的基础等问题一直是金融学领域关注的问题。金融中介理论分为新论与旧论。“旧论”将金融中介提供的服务等同于资产的转型，金融中介向客户发行债权，是被动的资产组合管理者，只能根据它们在市场上所面对的风险与收益情况完成组合的选择。而“新论”主要以信息经济学和交易成本经济学作为分析工具，对金融中介提供的各种不同的转型服务进行细致的分析，深入探寻金融中介如何运用资源以博取有用信息。新论主要包括以下几个理论分支。　　第一，交易成本说。　　格利和肖早在1960年出版的《金融理论中的货币》一书中，就讨论了金融中介的职能，认为金融中介存在的原因在于交易成本。之后，本斯顿和史密斯在1976年发表的《金融中介理论的交易成本》一文中，真正提出交易成本应成为金融中介理论分析的核心。他们认为金融中介是特殊的金融产品制造者，在金融产品的制造中与生产其他产品一样需要人力、物力、财力。因此，金融产品的制造取决于其未来销售价格能否弥补该产品生产的直接成本和机会成本。他还提出，在没有任何交易成本、信息成本和不可分割性等摩擦的市场上，也就不会有金融中介存在。在完美的市场上，资金供求双方能够得到多种选择和最优的风险配置。但是在现实市场交易过程中摩擦不可避免。如果没有金融中介的存在，金融交易可能会因为交易成本太高而无法完成。银行等金融中介可以将众多存款人的资金集中起来发放贷款，通过规模经济降低交易成本，通过分散投资降低投资风险。　　第二，信息不对称说与金融中介的委托监管机制。　　在经济活动结果难以观察和核实的情况下，由于信息不对称会出现逆选择和道德风险，影响交易结果。在直接的金融市场上，投资者对于有关借款人的信用状况和所投资项目的信息不如借款人自己了解得多，因而借款人可能隐藏对投资者不利的信息。其结果是逆选择和道德风险导致融资交易难以顺利进行，这就是所谓的“次品车间题”。戴蒙德于1984年首先提出了金融中介委托监督理论。该理论认为：在直接融资中，投资者旨在防止借款人逆选择和道德风险的活动通常是无效的，主要是因为：一是在对借款人进行事先筛选和事后监督的信息生产过程中，过于分散的投资者会产生“搭便车”①行为，从而信息生产严重不足；二是存在过高的搜寻、核实和监督成本，也削弱了当事人的信息获得动机。但金融中介机构能有效地解决上述两个问题：一是降低因信息不对称引发的交易成本。在逆向选择的环境中，通过在所有投资者中间分享甄别后的投资机会可降低搜寻成本；由于存在监督的规模经济，可降低为防止借款人道德风险而实施的监督、处罚或审计违约借款人发生的成本。二是金融机构发放的是私人贷款，而不是购买在公开市场上交易的证券，私人贷款的不可交易性有助于防范在监督和执行限制性契约等信息生产方面的“搭便车”行为。这两方面都使金融机构有积极性去进行筛选和监督，保证资金在在可控风险下获得最佳收益。　　……